Cổ phiếu Seagate (STX) tăng sau kết quả quý III mạnh khi các nhà phân tích đặt mục tiêu lên đến 1.000 USD

Seagate Technology (STX) vừa công bố kết quả kinh doanh quý III tài chính với nhiều chỉ số vượt dự báo, qua đó hỗ trợ cổ phiếu tăng gần 10% trong phiên giao dịch thứ Tư.

Theo công ty, lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý này đạt 4,10 USD, cao hơn đáng kể mức ước tính đồng thuận của phố Wall là 3,47 USD. Doanh thu đạt 3,11 tỷ USD, vượt dự báo 2,94 tỷ USD. Công ty cho biết doanh thu tương ứng tăng 44,1% so với cùng kỳ năm trước.

Kết quả kinh doanh và dòng tiền

Quý III cũng ghi nhận khoảng 1 tỷ USD dòng tiền tự do, cùng với hiệu suất biên ở mức kỷ lục. Seagate cho rằng các kết quả này phản ánh nhu cầu tăng của AI đối với dung lượng lưu trữ dữ liệu, đồng thời dẫn đến tình trạng quá tải đối với HDD.

Dự báo quý IV

Về triển vọng, Seagate đưa ra dự báo cho quý IV với EPS kỳ vọng trong khoảng 4,80 đến 5,20 USD. Doanh thu dự kiến từ 3,4 tỷ đến 3,6 tỷ USD. Công ty cho biết các hướng dẫn này cao hơn ước tính hiện tại của phố Wall.

Trong bối cảnh đó, Seagate cũng nêu doanh thu trên mỗi terabyte tăng 6% so với cùng kỳ năm trước và so với quý trước.

Động lực từ định giá và nhận định của các công ty chứng khoán

Về định giá, Bank of America Securities đã nâng mục tiêu giá lên 840 USD từ mức 700 USD trước đó, đồng thời tiếp tục khuyến nghị Mua. Ngân hàng đầu tư này cho rằng các yếu tố như HDD hạn chế, nhu cầu AI mạnh và kỷ luật quản lý chi phí là động lực chính. Bên cạnh đó, các nhà phân tích cũng nhấn mạnh việc chuyển sang công nghệ ghi đĩa từ tính có ghi nhiệt HAMR nhằm giảm chi phí sản xuất hàng năm so với năm trước.

Rosenblatt Securities đưa ra điều chỉnh tích cực nhất, nâng mục tiêu từ 500 USD lên 1.000 USD với xếp hạng Mua. JPMorgan nâng mục tiêu lên 775 USD với quan điểm Overweight. Citigroup đặt mục tiêu 740 USD và duy trì khuyến nghị Mua.

Trong khi đó, UBS điều chỉnh mục tiêu từ 515 USD lên 545 USD nhưng vẫn giữ xếp hạng Trung lập, thể hiện quan điểm thận trọng và cho rằng rủi ro giảm khoảng 15% so với mức giao dịch hiện tại.

Hiện mục tiêu giá trung bình của phố Wall ở mức 669,75 USD, dựa trên 25 nhà phân tích theo dõi: 20 người duy trì Mua và 5 người nắm giữ.

Thông tin cổ phiếu và các chỉ số định giá

Trên thị trường, cổ phiếu STX đã tăng tới 619% trong 12 tháng qua. Trong phiên thứ Tư, cổ phiếu giao dịch ở mức 642,62 USD, tăng 63,59 USD so với phiên trước, với khối lượng gần 6,9 triệu cổ phiếu (cao hơn mức trung bình 4,1 triệu).

Về định giá, cổ phiếu đang giao dịch với P/E khoảng 72,6 lần và tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu là 7,63. Một số nhà phân tích cho rằng các chỉ số này có thể tiềm ẩn rủi ro nếu chi phí vốn cho AI giảm.

Cam kết công suất và cổ tức

Seagate cho biết các cam kết dung lượng Nearline gần như đã được đặt kín đến năm 2027 theo lịch. Công ty cũng hoàn tất các thỏa thuận chế tác theo đơn đặt hàng đến năm tài chính 2027, đảm bảo cả thông số sản phẩm và điều khoản giá.

Bank of America dự báo sự mở rộng liên tục về sức mạnh định giá, biên lợi nhuận và tạo ra tiền mặt cho đến năm 2027, đồng thời lưu ý rằng sáu nhà phân tích gần đây đã tăng dự báo lợi nhuận cho các kỳ tới.

Về phân phối cho cổ đông, Seagate công bố cổ tức hàng quý 0,74 USD/cổ phiếu. Ngày ghi danh là 24 tháng 6 và ngày thanh toán là 7 tháng 7.

Giao dịch nội bộ

CEO William Mosley đã bán 20.000 cổ phiếu STX vào ngày 1 tháng 4 với giá thực thi trung bình 420,73 USD. Giao dịch trị giá khoảng 8,4 triệu USD được thực hiện theo một thỏa thuận giao dịch Rule 10b5-1 được thiết kế sẵn.