Nike sẽ báo cáo lợi nhuận quý III tài chính khi Jefferies nhận thấy động lực trong chiến lược chuyển đổi

Nike Inc (NYSE:NKE, XETRA:NKE) dự kiến công bố kết quả quý ba tài chính của mình vào thứ Ba, khi các nhà phân tích của Jefferies nhấn mạnh rằng báo cáo này diễn ra trong bối cảnh tiến triển ổn định của chiến lược hồi phục của công ty đồ thể thao và giày dép này. Công ty duy trì xếp hạng ‘Mua’ với mục tiêu giá 110 USD, cho thấy tiềm năng tăng hơn 100% từ mức hiện tại. Theo Jefferies, hoạt động ở Bắc Mỹ và kênh bán sỉ đang thúc đẩy tăng trưởng, trong khi hàng tồn kho đã giảm khoảng 20% so với đỉnh điểm. Quý trước, khu vực Bắc Mỹ tăng khoảng 9%, với doanh số bán sỉ tăng khoảng 8% trên toàn ngành và 24% ở khu vực này. Giày chạy đã được nhấn mạnh là một danh mục nổi bật, tăng khoảng 20% trong quý thứ hai liên tiếp, và các đặt hàng liên quan đến bóng đá gắn với World Cup sắp tới đang tăng gần 40% so với giai đoạn của năm 2022. Mặc dù có những thành quả này, vẫn còn những thách thức. Doanh số ở Trung Quốc đại lục được dự báo duy trì dưới 6 tỷ USD, biên lợi nhuận co lại từ trên 30% xuống mức giữa một chữ số thấp. Nike Digital, vốn đã giảm tám quý liên tiếp, đang cho thấy những tín hiệu cải thiện sớm với lưu lượng truy cập web tích cực. Jefferies ước tính Nike sẽ báo cáo lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu điều chỉnh khoảng 0,31 USD cho quý này, nhỉnh hơn mức đồng thuận của Phố Wall là 0,30 USD, với biên EBIT 5,2% được ước tính. Các nhà phân tích lưu ý rằng công ty tiếp tục điều chỉnh chi phí trong khi đầu tư cho tăng trưởng, bao gồm các khoản chi phí tái cơ cấu một lần vào khoảng 300 triệu USD trong quý. “Đây là câu chuyện thực hiện mục tiêu được sắp xếp có chủ đích, với Trung Quốc và Nike Digital là những phần tiếp theo chứ không phải ở các giải pháp ngay tức khắc. Ở mức hiện tại, nhà đầu tư có thể nắm giữ một trong những thương hiệu toàn cầu phổ biến nhất đang ở mức đáy chu kỳ,” họ viết. “Với đà hồi phục đang diễn ra và một chất xúc tác toàn cầu rõ ràng phía trước ở World Cup, chúng ta thấy rủi ro-lợi ích nghiêng về phía tăng.”